In the last episode of the first chapter of Rahman’s videocast, we have compared safe investment methods. In this chapter, we tried to mention very basic concepts of investment. Besides that, we also introduced and taught three of the least risky investment methods.
In the second part, we provided explanations about fixed income funds. In the fourth part, we went to the bank deposit and in the sixth part, we talked about investing in bonds.
But to conclude this chapter, in the final part, we will compare these methods as well as investing in fixed assets.
Fixed income investment funds are one of the least risky methods of investing in the stock market, which generate a little more than bank interest for investors. These funds invest your capital in bank deposits, bonds, and other risk-free marketable securities. These funds are suitable for people who want to receive a reliable and favorable profit, but with minimal risk.
Bonds are a type of investment in which the investor lends money to a legal entity or an institution, and the receiving company undertakes to repay the money or credit in question at a specified time and by paying a fixed periodic interest. Bonds are documents based on which the issuer undertakes to pay annual interest to its holder at certain time intervals and repay the principal at maturity.
Deposit is one of the simplest and safest investment methods in our country. Article three of the second chapter of the law on interest-free banking operations states that banks can open deposits under the following headings:
A) Qarzul-Hasna deposits including: current deposit and savings deposit
b) Term investment deposits
Fixed assets are properties, equipment, devices and any tangible assets. Fixed assets are assets that cannot be consumed within a year. In business, these assets are also called capital assets.
To better understand the explanation given in the video, we may need to explain the term “liquidity”.
Liquidity refers to how quickly an asset or stock can be sold at the actual market price. In other words, if an asset can be quickly and easily converted into cash, it is more liquid.
With these explanations, you can watch the last part of the guide video that compares these methods. The second chapter of the guide will be published soon, and in it we will talk about other topics of personal investment.
سرمایهگذاری در طلا از دیرباز یک روش سرمایهگذاری پرطرفدار و ایمن محسوب میشد. امروزه اغلب افراد به دنبال برنامهریزی برای پول خود هستند تا بتوانند برای سرمایه خود ارزش افزوده به بار آورند. در چنین مواقعی بارها از خود پرسیدهایم : طلا بخریم یا نه؟ با توجه به افزایش قیمت طلا در بازار جهانی، بسیاری از افراد به دنبال سرمایهگذاری در بازار طلا هستند.
هر کدام از بازارهای مالی اصولی دارند که برای ورود به آن بازارها باید با روش و قوانین آن بازار آشنا باشید. درست است که سرمایه گذاری طلا یک سرمایهگذاری پرسود است، اما ورود به آن بدون دانش و تجربه میتواند منجر به ناکامی شما شود. هنگام سرمایهگذاری در طلا، قیمت طلا را به طور روزانه رصد کنید.
اینکه عیار طلایی که میخرید، چقدر باشد و یا اینکه کدام طلا را بخرید تا اجرت کمتری داشته باشد و سود بیشتری نصیب شما شود، همگی مسائلی است که برای خرید طلا باید در نظر داشته باشید. همچنین، در زمان تقاضای کمتر، طلا بخرید و مراقب باشید به اسم طلا، پلاتین نخرید و نیز، در طلاهایی که سنگ و نگین در آن به کار رفته، سرمایهگذاری نکنید.
همانطور که گفتیم، ورود به هر بازار مالی بدون آگاهی از شرایط و نحوه فعالیت در آن بازار، میتواند منجر به از دست رفتن سرمایه شما شود. رهآورد با برگزاری دورههای آموزشی متنوعی چون آموزش روانشناسی معاملهگری، آموزش اقتصاد کلان، آموزش تحلیل تکینکال، آموزش تحلیل بنیادی و بسیاری دورههای دیگر در رهآورد آکادمی، امکان کسب دانش کافی در زمینه سرمایهگذاری و معاملهگری را برای علاقهمندان فراهم کردهاست.
از آنجایی که نرخ طلا متأثر از عوامل جهانی است، قیمت آن به صورت جهانی تعیین میشود. در کشورهایی چون کشور ما که تورم با اقتصادمان در هم تنیده است، این امر میتواند منجر به حفظ ارزش دارایی افراد پس از سرمایهگذاری در طلا شود.
امکان سرمایهگذاری با پول کم از جمله مزایای خرید صندوق طلا است. زیرا از طریق صندوق سرمایهگذاری با پشتوانه طلا، شما نیاز به پرداخت مبلغ یک سکه کامل را ندارید، بلکه با پولهای اندک نیز میتوانید واحدهای این صندوق را خریده و سود ببرید.
برای خرید طلای فیزیکی و سکه تنها کافی است به مغازه طلافروشی مراجعه کرده و طلای مدنظرتان را به قیمت روز خریداری کنید. در این روش، تنها با آگاهی از قیمت روز طلا، میتوانید به خرید و فروش طلا بپردازید.
◊ این مطلب را هم بخوانید: روش محاسبه حباب قیمت طلا
نقدشوندگی یکی از ارکان مهم سرمایهگذاری است. خرید طلای فیزیکی یکی از روشهایی است که نقدشوندگی بالایی دارد و برای سرمایهگذارانی که نمیتوانند سرمایه خود را در درازمدت نادیده بگیرند، بسیار مناسب است.
از آنجایی که قیمت طلا در بازارهای جهانی روند مثبتی داشته و هر ساله رشد میکند، خرید طلای فیزیکی در افق زمانی بلند مدت، میتواند سود خوبی نصیب سرمایهگذاران کند. بنابراین، خریداران طلا پس از گذشت مدتی، میتوانند شاهد بازده چشمگیر سرمایه خود باشند.
یکی از روشهای خرید طلا، خرید گواهی سپرده سکه طلا است. با خرید گواهی سپرده سکه طلا، مالک تعداد مشخصی سکه میشوید اما حُسن این روش در این است که خطرات سرقت، گم شدن و آسیب دیدن که در خصوص سکه و طلای فیزیکی وجود دارد، در این روش کاملاً منتفی است.
صندوق سرمایهگذاری با پشتوانه طلا از دیگر روشهای خرید طلا است. از جمله مزایای این روش، کارمزد کم صندوق طلا نسبت به هزینه اجرت ساخت طلای فیزیکی است.
فعالیت تمامی صندوقهای سرمایهگذاری در ایران مستلزم دریافت مجوز و برخورداری از ضمانت بانک مرکزی است. بنابراین، با خرید واحدهای صندوق سرمایهگذاری طلا، از کلاهبرداریهای مرسوم در سایر روشها در امان خواهید بود.
از جمله معایب خرید طلای فیزیکی، دشواری نگهداری آن است. زیرا همانطور که میدانید، طلا هم مانند هر شیء ارزشمند دیگری با خطر سرقت، گم شدن و آسیب دیدن مواجه است.
قیمت طلا به صورت جهانی تعیین میشود و از آنجایی که این قیمت متأثر از عوامل مختلف سیاسی، اقتصادی و اجتماعی گوناگون است، خریداران طلا با وقوع حوادث مختلف در سرتاسر جهان، میبایست منتظر نوسانات قیمت طلا باشند.
سرمایهگذاری در طلا یک روش سرمایهگذاری بلندمدت محسوب میشود و برای افرادی مناسب است که در سرمایهگذاری، افق زمانی بلندمدتی دارند. زیرا بازار طلا اگر چه در بلندمدت سودده است، اما در کوتاهمدت با ریسک بسیار زیادی مواجه است.
یکی از رایجترین روشهای سرمایهگذاری در بازار طلا در بین اکثر افراد، خرید مستقیم طلا و نگهداری آن در خانه است. البته در این روش، بحث کارمزد نیز اهمیت داشته و میبایست مدنظر قرار دهید. انواع روشهای خرید طلای فیزیکی عبارت است از : طلای تزئینی، طلای دست دوم، شمش طلا و سکه طلا.
طلا یکی از کالاهای قابل معامله در بورس کالا است، که در قالب گواهی سپرده، خرید و فروش میشود. در دست داشتن گواهی سپرده طلا، مانند در دست داشتنِ خود سرمایه بوده اما معایب نگهداری از طلا را با خود به همراه ندارد.
لازم به ذکر است که فعالیت در بورس کالا نیز مانند فعالیت در بورس سهام، مستلزم دریافت کد بورسی است. گواهی سپرده طلا نشان میدهد که شما چه مقدار طلا دارید. در این روش، طلاها در انبار بورس ایران نگهداری میشود. مزایای خرید گواهی سپرده طلا عبارت است از :
یکی از روشهای سرمایهگذاری در طلا، صندوق طلا است. از مزایای صندوق طلا این است که در این روش، سرمایه شما به دست افراد متخصص سپرده میشود. ورود به بازار سرمایه بدون داشتن دانش، تخصص و تجربه، سودی برای شما نخواهد داشت.
با بررسی بهترین صندوقهای سرمایهگذاری در طلا، در مییابیم که صندوق طلای کیان گزینه مناسبی برای سرمایهگذاری در طلا محسوب میشود. سرمایهگذاری در طلا با این روش مزایایی دارد که در ادامه به آن اشاره میکنیم :
◊ این مطلب را هم بخوانید: آموزش بورس رایگان از صفر تا صد
یکی از انواع اوراق بهادار در ایران، قراردادهای آتی هستند. بازار آتی سکه نیز طرفداران زیادی در بین معاملهگران دارد. قرارداد آتی سکه توافقنامهای است که در آن فروشنده متعهد میشود که در زمان معین، تعداد مشخصی سکه را به خریدار تحویل دهد و خریدار نیز متعهد میشود که در زمان دریافت سکه، مبلغ مورد توافق را در روز قرارداد پرداخت کند.
قراردادهای اختیار معامله (آپشن) سکه طلا، قراردادهایی هستند که به خریدار این حق را میدهند تا در روز سررسید قرارداد، سکه طلا را بسته به نوع قرارداد بخرد یا بفروشد. فروشنده موظف است که در صورت درخواست خریدار، سکه طلا را به خریدار بفروشد یا از خریدار بخرد.
تشخیص بهترین زمان برای خرید طلا، به شما کمک میکند تا سود بیشتری به دست آورید و دچار ضرر و زیان نشوید. در حالت کلی، زمانی که عرضه طلا بالاتر از تقاضا باشد، روند قیمت نزولی بوده و میتوان گفت که این زمان، بهترین زمان برای خرید طلا است.
تشخیص بهترین زمان برای سرمایهگذاری، کار سادهای نیست و نیاز به تحلیل دادهها و وضعیت روز بازار دارد. برای اینکه بدانید خرید چه نوع طلایی در چه زمانی برای سرمایهگذاری مناسبتر است، بهتر است با کارشناسان و مشاوران این حوزه مشورت کنید و از آنها راهنمایی بخواهید.
اینکه سرمایهگذاری در طلا بهتر است یا سکه، در وهله اول بستگی به هدف شما در سرمایهگذاری دارد. اما میتوان گفت برخی از افراد، خرید سکه را به خرید طلا ترجیح میدهند؛ چراکه در هنگام فروش سکه، هزینه ساخت آن کم نشده و سود بیشتری نصیب شما میشود.
تعدادی از بانکها با همکاری بورس کالا، امکان صدور گواهی سپرده سکه طلا را برای مشتریان خود فراهم کردهاند. بنابراین، مشتریان میتوانند بدون حمل طلای فیزیکی، از سود سرمایهگذاری در طلا بهرهمند شوند.
خرید و فروش خودرو علاوه بر اینکه یک فعالیت اقتصادی محسوب نمیشود همچنین، با استهلاک خودرو و نیز تأثیر تورم بر قیمت آن، از ارزش خودرو کاسته میشود. اما از آنجایی که نرخ طلا به صورت جهانی تعیین شده و در درازمدت همواره نمودار قیمت آن صعودی است، سرمایهگذاری در طلا یکی از بهترین گزینههای سرمایهگذاری محسوب میشود.
با خرید طلای آبشده، در مییابید که در قیاس با طلای دست دوم، موظف به پرداخت حق ضرب سکه، اجرت ساخت و مالیات نخواهید بود. بنابراین، خرید طلای آبشده میتواند گزینه مناسبتتری برای سرمایهگذاری در طلا به شمار رود.
طلای دست دوم برخلاف طلای تزئینی هزینه اجرت ساخت، مالیات و مواردی از این دست را ندارد. بنابراین، برای خرید طلای دست دوم، هزینه کمتری از طلای تزئینی پرداخت میشود. البته این نوع خرید هم ریسکهایی دارد که باید به آن توجه کنید، به عنوان مثال، در هنگام خرید طلای دست دوم باید دقت کنید تا طلای تقلبی به شما نفروشند.
برای جلوگیری از کلاهبرداریهای احتمالی، لازم است که در وهله اول از مراکز معتبر خرید کنید و در وهله دوم، طلا را حتماً با فاکتوری که به امضای فروشنده رسیده باشد و مهر مغازه، تاریخ خرید و نام فروشنده در آن قید شده باشد، خریداری کنید.
سرمایهگذاری در طلا یکی از روشهایی است که از دیرباز مورد توجه افراد بودهاست. امروزه علاوه بر خرید طلای فیزیکی (شامل طلای تزئینی، طلای آبشده، طلای دست دوم) و سکه طلا، میتوان گواهی سپرده طلا، صندوق طلا، قرارداد آتی سکه و قرارداد اختیار معامله سکه را نیز خریداری کرد. سرمایهگذاران در طلا اگر دید سرمایهگذاری بلندمدت داشته باشند، میتوانند بهترین کسب سود را از این بازار داشته باشند.
به درخواست بسیاری از کاربران، از امروز دو تغییر عمده در قسمت ارزهای داخلی سایت رهآورد بهوجود آمده است.
با این تغییر، همانطور که ممکن است خودتان در سایت مشاهده کرده باشید از امروز همه قیمتها اصلاح شدند و یک کندل بزرگ را تشکیل دادند که ناشی از اصلاح قیمت در سایت است. بهعنوان مثال قمیت دلار که تا دیروز از سایت دیگری دریافت میشد، در محدوده ۲۸۲۵۰ تومان بود که قیمت واقعی را نشان نمیداد. ولی از امروز و با تغییراتی که اعمال شده است، قیمت دلار در محدوده ۲۹۳۰۰ تومان درج شده است که قیمت واقعی بازار است.
در آخرین قسمت از فصل اول ویدئوکست رهنمون به سراغ مقایسه روشهای سرمایهگذاری امن رفتهایم. در این فصل سعی کردیم مفاهیم بسیار اولیه از سرمایهگذاری را ذکر کنیم. در کنار آن سه روش از کمریسکترین راههای سرمایهگذاری را هم معرفی کنیم و آموزش دادیم.
در قسمت دوم درباره صندوقهای با درآمد ثابت توضیحاتی ارائه کردیم. در قسمت چهارم به سراغ سپردهگذاری بانکی رفتیم و در قسمت ششم هم درباره سرمایهگذاری در اوراق صحبت کردیم.
اما برای اینکه مطالب این فصل جمعبندی شوند، در قسمت پایانی آن، این روشها بهعلاوه سرمایهگذاری در داراییهای ثابت را مقایسه میکنیم.
صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت یکی از کمریسکترین روشهای سرمایهگذاری در بورس هستند که کمی بیشتر از سود بانکی برای سرمایهگذاران ایجاد میکنند. این صندوقها سرمایه شما را در سپردههای بانکی، اوراق مشارکت، و سایر اوراق بدون ریسک قابل معامله در بازار سرمایهگذاری میکنند. این صندوقها مناسب افرادی است که تمایل دارند تا سودی قابل اطمینان و مطلوب، ولی با حداقل ریسک دریافت کنند.
اوراق قرضه، نوعی از سرمایهگذاری است که در آن سرمایهگذار به شخص حقوقی یا یک نهاد پول قرض میدهد و شرکت سرمایهپذیر متعهد میشود تا وجه یا اعتبار موردنظر را در برهه زمانی مشخص و با پرداخت سود دورهای ثابت بازپرداخت نماید. اوراق قرضه اسنادی هستند که براساس آنها ناشر متعهد میشود بهره سالانهای را در فاصلههای زمانی مشخص به دارنده آن پرداخت کند و در سررسید، اصل مبلغ را بازپرداخت کند.
سپردهگذاری یکی از سادهترین و امنترین روشهای سرمایهگذاری در کشور ما محسوب میشود. ماده سه از فصل دوم قانون عملیات بانکی بدون ربا عنوان میکند که بانکها تحت عناوین زیر میتوانند سپرده افتتاح کنند:
الف) سپردههای قرضالحسنه شامل: سپرده جاری و سپرده پسانداز
ب) سپردههای سرمایهگذاری مدتدار
دارایی ثابت یا Fixed assets به املاک، تجهیزات، دستگاهها و هر دارایی قابل لمس گفته میشوند. داراییهای ثابت در واقع داراییهایی هستند که نمیتوان آنها را در طول یک سال مصرف کرد. در کسب و کار به این داراییها، داراییهای سرمایهای هم گفته میشود.
برای درک بهتر توضیحات ارائه شده در ویدئو، شاید لازم باشد درباره اصطلاح «نقدشوندگی» هم توضیحی ارائه دهیم.
نقدشوندگی به این موضوع اشاره دارد که با چه سرعتی میتوان یک دارایی یا سهام را به قیمت واقعی در بازار فروخت. بهعبارت دیگر اگر بتوان یک دارایی را بهسرعت و بدون دردسر به وجه نقد تبدیل کرد، نقد شوندگی بیشتری دارد.
با این توضیحات میتوانید قسمت آخر از ویدئوکست رهنمون که به مقایسه این روشها میپردازد را مشاهده کنید. فصل دوم رهنمون بهزودی منتشر میشود و در آن درباره مباحث دیگری از سرمایهگذاری شخصی صحبت میکنیم.
The P/E ratio, which stands for Price/EPS, is one of the most widely used concepts in reading charts. The word “price” means price and the word “EPS” means profit per share. The P/E ratio is also known as the price-to-earnings ratio.
The P/E ratio actually shows investors’ expectations of a stock’s future returns. This means that an investor is willing to pay how many Rials for n Rials of return he is going to get. For detailed and basic learning of this topic, we suggest you to participate in the fundamental analysis course of the Rahevard Academy.
Suppose a company currently has a price of 400 Tomans and its EPS or profit for the current year is equal to 80 Tomans. To calculate the P/E of this company, we divide the daily stock price of that company by its profit: 5 = 80/400 .
Here, the P/E ratio of 5 means that stock market investors are willing to pay 5 Rials for every 1 Rial of profit that this company has.
Another interpretation for P/E is that if P/E is equal to 5, it will take 5 years for your capital to return to you through earned returns.
There are three types of P/E ratios that differ in the type of interest used in the denominator:
The most common method of calculating the P/E ratio is the trailing P/E, which is obtained by dividing the daily price of the stock by the realized EPS of the last 12 months of the stock. The trailing P/E shows the stock’s history and is not used to predict the stock’s future.
◊ Be sure to read this article: What is EPS?
The P/E ratio is an estimate of the daily stock price divided by the forecasted EPS, also known as the forecast P/E, and is used for company future analysis and stock valuation.
The average P/E ratio is obtained by dividing the stock’s daily price by the average realized profit of the last 6 months and the expected EPS of the stock for the next 6 months, and the analyst uses this ratio to analyze both the past and the future of the stock.
To view and check the P/E of companies active in the stock market and decide on the value of those companies’ shares, after visiting the Rahvard site, type the name of the symbol you want in the search box. Now on the relevant icon page, P/E ratio and TTM P/E in DPS and EPS boxes respectively
Comparing companies in an industry is one of the methods of analyzing company stocks. Group P/E refers to the average P/E ratio among companies belonging to a specific industry. P/E is one of the best ways to compare different listed companies in a group. It should be noted that the P/E of the group is different among listed and non-listed companies of the same industry.
By comparing the P/E ratio of peer companies, it is possible to find stocks of companies that are left behind in their industry and are considered buying opportunities. If the P/E of a company is lower than the average P/E of the industry, it will be possible to grow that share until it reaches the P/E of the industry. Therefore, considering P/E ratio, group P/E ratio and calculating share value is one of the first steps before stock trading. But buying shares based solely on P/E is wrong.
◊ Be sure to read this article: What is DPS?
The best P/E ratio for buying shares is P/E below 10, and the lower this ratio is in a share, the better. If the P/E of a share is below 5, it is much better and this share is considered a fundamental share.
A high P/E ratio indicates that the share price is high compared to its earnings and the share is trading above its intrinsic value.
A low P/E ratio indicates that the share price is low relative to its earnings and that the share is trading below its intrinsic value.
When we choose a company with a balanced P/E, we reasonably expect the company’s growth and development in the future, and we are likely to reach our desired profit. On the other hand, we can make it more likely that even when the whole market is down and negative, our stock will have a much smaller drop in price; Compared to a company with a high P/E.
Companies with low P/E ratios are often considered value stocks. In the sense that they are trading below their intrinsic value. This low price makes investors to be encouraged to buy it. Companies with a high P/E ratio are also considered growth companies. This high ratio shows that the company will have positive growth and performance in the future.
But a high P/E ratio has a disadvantage, which is that growing stocks often have high volatility, and this puts a lot of pressure on companies; Because they have to justify their high valuation. For this reason, investing in stocks with higher growth is considered a risky investment.
Therefore, after calculating the P/E ratio of a company, it is better to research the future plans of that company and the possibility of its growth and development in order to make the best decision about investing in that company.
◊ Be sure to read this article: What are the differences between EPS and DPS?
The P/E ratio of a company cannot be interpreted alone and it should be compared with the P/E of the group in which it is located. Usually, the P/E of a company moves towards the P/E of its group. The P/E ratio is a suitable tool for valuing a stock company, but it is not enough to analyze companies alone. It is better to use more tools in addition to using this ratio to buy stocks.
Usually, the P/E ratio is calculated after the publication of quarterly reports, which is called trailing P/E. If earnings per share for the past 12 months are used to calculate earnings per share, it is called trailing P/E or TTM. Also, if the 12-month forecast profit is used to calculate this ratio, it is called forward P/E.
One of the complicated ways to calculate P/E is to calculate it in the forward method. Because in addition to the share price and profit per share, inflation rate, bank interest rate, profit growth rate should also be considered and included in the calculations. Since the P/E ratio is one of the valuation methods, after calculating the mentioned factors, it is multiplied by the expected profit ratio and the value of the company is calculated.
◊ Be sure to read this article: What is fundamental analysis?
P/E ratio can be used to determine the value of a company’s stock. In this way, if the price obtained by using the P/E ratio of the share is higher than the price of the share board, the share is valuable, otherwise, the share is expensive and its price may drop in the future.
To calculate the share value, you can multiply the P/E and EPS forecast for the company to get the share value:
Share value = P/E * EPS
Also, the P/E ratio shows the profitability of the company in the future. The growth of a company means more profitability. If a company’s P/E is much higher than the average of its market or industry, it means that the market’s expectations for this stock are high in the future and shareholders expect high returns. If these expectations are not met, there is a possibility of a big fall in the share price.
The P/E ratio can also be used to compare and analyze the stocks of companies in the same industry. By comparing the P/E ratio of peer companies, it is possible to find stocks of companies that are left behind in their industry, which is considered a buying opportunity. If the P/E of the company is lower than the average P/E of the industry, it is possible for the share to grow until it reaches the P/E of the industry.
P/E ratio can be used to determine the value of a company’s stock. If a company’s P/E is much higher than the average P/E of that company’s industry, it means that shareholders expect high returns from that stock, and if these expectations are not met, there is a possibility of a large fall in the share price. To learn more about this concept, we suggest you read the fundamental analysis training article.